大成基金一基金经理在产品封闭期内离任,是无视新规还是另有隐情?

来源: 人生五味
2024-05-26 18:19:35

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  来源: 尺度商业 

  文 | 刘振涛

  大成基金有基金经理离职了!

  5月17日,大成基金发布公告称,基金经理吴翰因个人原因,已于5月15日卸任了旗下在管基金从公司离任,已在中国基金业协会办理了注销手续。

  根据基金发布的财报中对基金经理的介绍,吴翰在大成基金履历比较丰富,两次从大成基金离任,又两次再回到大成基金任职,是一名“老将”。

  2010年7月至2014年8月,吴翰曾先后担任大成基金产品研发与金融工程部首席产品设计师、副总监。随后吴翰从大成基金离职。2015年4月,吴翰回到大成基金,先后担任大成基金产品研发与金融工程部副总监、数量与指数投资部副总监。

  2017年3月,吴翰再次从大成基金离职。令人没想到的是,2年多后的2021年9月,吴翰又回到了大成基金,并于2022年8月2日起成为大成基金的基金经理。如今,任职不到2年,吴翰又从大成基金离职了。

  梳理吴翰在大成基金担任基金经理的情况,他在大成基金管理的是大成基金旗下的FOF产品。在他离职前,共计管理FOF产品4只(多种份额合并计算),管理规模为1.35亿元。

  其中,吴翰管理的3只基金在他任职期内,管理业绩回报是负收益,仅一只养老FOF产品Y份额取得了3.86%的任职回报。

  我们观察到,吴翰在卸任基金经理离职前,有一只FOF产品的任职管理时长不足1年,并且这只基金目前还处于封闭期。

  数据显示,大成颐禧积极养老目标五年(以下简称“大成颐禧基金”)持有成立于2023年6月29日,是一只发起式方式成立的FOF基金,是由吴翰担任基金经理发行成立的。

  根据基金合同规定,该基金有5年的封闭期,认购该基金后,投资者需要持有5年才可进行赎回。

  截至2024年5月15日,吴 翰卸任基金经理,大成颐禧基金持有仍处于首个封闭期内,并且基金经理吴翰任职仅321天,不足1年时间。

  2023年11月,新修订的《证券期货经营机构投资管理人员注册登记规则》中第二十六条规定:对于产品处于募集期内、基金经理管理现有已成立公募基金产品处于封闭期内、基金经理管理现有已成立公募基金产品未满1年时,不予办理变更手续。

  根据规定,基金经理管理不向个人投资者公开发售的发起式基金,并取得投资者书面同意变更基金经理的等情况,不适用第二十六条第二项规定,并且因特殊情形需要变更的,公司应当向协会提出变更申请,报送公司和基金经理本人做出的变更原因说明以相关材料。

  据了解,5月17日,农银汇理基金也发公告称,基金经理周永冠卸任了在管的所有FOF产品,并且有1只产品也在封闭期内。

  不过,周永冠的情况比较特殊,农银汇理基金在2024年2月份就公告称,周永冠因为身体原因,已暂离工作岗位,已经无法履职了。

  而大成基金此前也并未公告过吴翰是否有特殊情况,并且吴翰管理的处于封闭期的大成颐禧基金并不是一只不向个人投资者公开发售的发起式基金产品。

  从目前的情况来看,大成基金以及吴翰在大成颐禧基金的基金经理变更离任流程上,不排除是违规的。

  据每日经济新闻报道,基金业内人士表示,“如果基金经理自己决定要走的话,其实基金公司也没有什么办法。”

  不过,《证券期货经营机构投资管理人员注册登记规则》有规定,无特殊情况管理公募基金产品处于募集期、封闭期内主动离职,且离职时间未满24个月(含静默期)不得注册为基金经理。

  这意味着吴翰短期内再注册为基金经理的可能性不大。

  吴翰离任后,大成基金旗下的FOF产品交由了基金经理陈志伟管理,陈志伟可以说是市场上的新人,任职基金经理一职还不足1年时间。这背后也反映了大成基金在FOF产品领域的艰难处境。

  资料显示,大成基金成立于1999年4月12日,距今成立25年时间,是公募“老十家之一”。截至2024年一季度末,wind数据显示,大成基金公募管理规模为2492.45亿元。

  大成基金成立早,发展时间久,但是在FOF产品领域发展却缓慢而艰难。

  2017年9月,以华夏基金、南方基金、嘉实基金等为首的6家公募公司上报的FOF产品已获得发行批文,这成为了国内公募FOF产品的开端。

  经过了近2年时间,大成基金在2019年6月才成立了自己的第一只FOF产品,募集规模为2.23亿元。截至2024年3月31日末,大成基金旗下的FOF 产品数量为4只。

  这近5年时间里,大成基金旗下有一只FOF产品因为触发了合同中的约定条件而清盘了,后来大成基金在2023年又发行了一只FOF 产品,在数量上长期是4只。

  规模上,截至2024年一季度末,大成基金4只FOF产品规模仅1.35亿元,不足1.5亿,比最初1只产品时的规模还低,可见大成基金FOF产品发展缓慢。

  同样是老十家中的其他公募公司,2024年一季度末,除了长盛基金还没有FOF产品外,南方基金和华夏基金旗下FOF产品规模超过100亿元,大成基金排在倒数第二。

  大成基金的FOF产品发展艰难缓慢,除了起步晚之外,还有一个原因是基金经理的频繁离职。

  2022年8月,在大成基金管理FOF产品3年时间的尚琼卸任基金产品,从大成基金离职,随后加入平安基金。尚琼离职不到1年时间,尚琼的接任者基金经理鲁肃也离职了,鲁肃担任基金经理不足2年时间。

  鲁肃离职后,再次回到大成基金的吴翰开始接管FOF产品,而吴翰管理不足2年时间,也离职了。

  从2022年至2024年,大成基金旗下管理FOF产品的基金经理接连离职,可见大成基金在FOF规模较少的情况下,留不住FOF基金人才。

  总体来看,大成基金在FOF领域发展缓慢且艰难,后期如何补短板,我们将保持关注。

责任编辑:杨红卜

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